Imaginez que vous êtes un surfeur de grandes vagues. Vous consultez les bulletins météorologiques, vous planifiez votre prochain mouvement et vous vous préparez à voyager n’importe où dans le monde au pied levé. Vous pouvez attendre des mois la prochaine grosse houle. Lorsque la tempête arrive, vous devez être prêt.

Il en va de même pour les investissements. Bien sûr, vous devriez mettre de l’argent de côté dans des fonds indiciels ou des fonds communs de placement. Mais parfois, il est payant de prendre des risques. Parfois, c’est OK pour balancer pour les clôtures. La clé est de s’assurer que vous ne perdez pas votre chemise.

Le rendement du risque est un compromis. Plus le risque est élevé, plus la récompense potentielle est élevée. Mais même les surfeurs de grandes vagues prennent des précautions pour diminuer leur risque de blessure. Et en tant qu’investisseur, vous ne voulez pas mettre tous vos œufs dans le même panier

C’est une question de risque.

Voici un regard plus approfondi sur certains des investissements qui ont fait de grandes vagues à ce jour et ce que vous pouvez apprendre de leurs exemples.

Partez du bon pied

Si vous espérez faire fortune, vous avez probablement envisagé d’investir dans l’offre publique initiale d’une entreprise, ou IPO. Les introductions en bourse sont séduisantes. C’est la première fois qu’une société privée offre des capitaux au public. Ces sociétés vendent souvent des produits ou des services qui ont gagné en popularité sur une courte période. Pour certains, les IPO représentent la chance d’investir dans la prochaine grande entreprise.

Cependant, il y a des inconvénients à prendre en compte. Comme il s’agit de jeunes entreprises, elles n’ont pas un long historique, et beaucoup ont des équipes de direction inexpérimentées. Toutes les introductions en bourse ne sont pas à la hauteur de leur succès. C’est un coup de dé. Inévitablement, il y aura des gagnants et des perdants.

Des startups très médiatisées comme Uber, Spotify et Slack sont récemment entrées en bourse. L’une d’entre elles générera-t-elle de forts rendements à l’avenir ? Seront-elles même encore là dans 10 ans ? Seul l’avenir nous le dira.

Mais si vous aviez été un investisseur précoce dans certaines des entreprises les plus emblématiques d’aujourd’hui ? Combien d’argent auriez-vous ?

Pour le savoir, nous avons calculé combien un investissement initial de 1 000 euros aurait fructifié dans les actions de différentes entreprises. Il s’agit de sociétés dont les marques sont tellement omniprésentes qu’il est presque impossible de passer une journée sans utiliser l’un de leurs produits ou services. Nous avons supposé que les dividendes des actions n’étaient pas réinvestis. Pour des raisons de cohérence, nous avons ajusté tous les prix des actions en fonction des divisions. Nous avons également inclus le bitcoin dans notre analyse en suivant sa valeur jusqu’au début.

Les données montrent le pouvoir du temps. Il est payant de rester fidèle aux bonnes entreprises sur le long terme. Alors que les entreprises technologiques affichent le taux de croissance annuel composé le plus élevé, les marques qui existent depuis le plus longtemps génèrent le rendement total le plus élevé

La valeur des actions de Walt Disney en 1957 valait 7,6 millions d’euros aujourd’hui.

Un millier d’euros d’actions de Walt Disney en 1957 vaudrait 7,6 millions d’euros aujourd’hui. En comparaison, un investissement initial de 1 000 euros dans Coca-Cola en 1919 vaudrait près de 12,7 millions d’euros. Et cela ne tient pas compte du réinvestissement des dividendes dans les deux actions. Selon une circulaire de Coca-Cola, une action ordinaire, achetée 40 euros en 1919, aurait valu 9,8 millions d’euros en 2012 si les dividendes avaient été réinvestis chaque année. Cela représente un taux de croissance annuel composé de 14,3 %. Si l’on extrapole les projections jusqu’en 2019, une personne ayant investi 1 000 euros lors de l’introduction en bourse de Coca-Cola disposerait aujourd’hui de plus de 620 millions d’euros en réinvestissant les dividendes.

Parfois, il est aussi payant d’avoir de la chance. Avec 1 000 euros, vous auriez pu acheter 3 333 bitcoins en janvier 2011. Au 30 août 2019, cela vaudrait plus de 32 millions d’euros.

Tirer parti d’un ralentissement économique

Les calculs ci-dessus constituent un exercice de réflexion intéressant, mais la plupart des gens n’ont pas eu l’occasion d’investir dans ces introductions en bourse. Certaines de ces entreprises ont été lancées il y a de nombreuses années, avant que la personne moyenne n’investisse ou n’épargne pour sa retraite. Par exemple, Johnson &amp ; Johnson est entrée en bourse en 1944, pendant la Seconde Guerre mondiale. Coca-Cola est entré en bourse il y a un siècle, pendant le deuxième mandat présidentiel de Woodrow Wilson.

Pour la plupart d’entre nous, 10 ans est un horizon temporel plus raisonnable à considérer. C’est assez long pour réfléchir aux résultats des choix passés récents. Alors, que se passait-il il y a 10 ans ? Le ralentissement économique le plus grave depuis la Grande Dépression paralysait les marchés financiers

Il y a eu une crise de l’économie de marché.

Plus d’une décennie s’est écoulée depuis la Grande Récession. Au cours de cette période, le marché boursier a connu la plus longue série de gains ininterrompus de l’histoire. L’indice S&P 500 a augmenté de plus de 350 %, et l’économie s’est développée. Et par conséquent, les investisseurs ont gagné beaucoup d’argent.

Mais beaucoup de gens étaient nerveux à l’idée de risquer leur argent lorsque le marché s’effondrait. Les actifs immobiliers ont perdu leur valeur, les marchés mondiaux étaient en chute libre, et de nombreuses entreprises ont fait faillite. C’était une période troublante, et beaucoup de gens ont retiré leur argent du marché.

Warren Buffett, l’un des investisseurs les plus performants de l’histoire, a dit un jour :

Il a raison. Le recul est de 20/20, surtout lorsqu’il s’agit de décisions financières. Il est beaucoup plus facile d’acheter bas et de vendre haut une fois que vous connaissez le résultat. Mais que se passerait-il si vous pouviez remonter dans le temps et investir lorsque le marché boursier a atteint son point le plus bas ? Combien d’argent auriez-vous aujourd’hui ?

Pour le savoir, nous avons calculé combien un investissement initial de 1 000 euros aurait fructifié du 31 août 2009 au 30 août 2019 en utilisant les données historiques de Yahoo Finance.

Un investissement dans Netflix aurait été multiplié par 47. Netflix a maintenant une capitalisation boursière d’environ 130 milliards d’euros. Pas mal pour une entreprise qui a proposé de se vendre à Blockbuster pour 50 millions d’euros en 2000. À peine 13 ans plus tard, Blockbuster a fermé ses magasins, tandis que 76 % des foyers regardent désormais Netflix en streaming.

Amazon a le deuxième rendement le plus élevé des entreprises que nous avons analysées. Un investissement initial de 1 000 euros dans Amazon en 2009 vaudrait près de 22 000 euros aujourd’hui. Ce n’est pas surprenant si l’on considère à quel point l’entreprise s’est développée au-delà de ses racines de commerce électronique. Au cours des dix dernières années, Amazon a pénétré dans de nombreux nouveaux secteurs verticaux, tels que la vente au détail, l’informatique en nuage, le streaming vidéo, les services de livraison et la robotique.

Même des entreprises établies telles que McDonald’s, Walt Disney, Microsoft et Nike ont surperformé le S&P 500. Ce sont des entreprises qui attirent la plupart des investisseurs pour leur stabilité et leur versement de dividendes. Cela montre qu’il n’est pas toujours nécessaire de prendre un risque important pour générer un rendement élevé. Si vous aviez joué la sécurité en investissant dans l’or ou dans un billet du Trésor à 10 ans, en comparaison, vous auriez nettement sous-performé le S&P 500.

Mot final

La sélection des actions n’est pas facile. Selon un rapport d’Innosight, l’entreprise moyenne ne durera que 12 ans dans le S&P 500 d’ici 2027. C’est pourquoi la plupart des gens ont intérêt à investir dans des fonds indiciels ou des fonds communs de placement. Cependant, si vous avez quelques économies supplémentaires sur lesquelles vous voulez obtenir un rendement, il est correct d’investir dans des entreprises individuelles.

Mais ne risquez pas l’argent que vous ne pouvez pas vous permettre de perdre. Pour chaque personne qui est entrée tôt sur Apple, il y a l’histoire de quelqu’un qui a perdu son argent en investissant dans Blackberry

C’est une question d’argent.

Quel est le meilleur investissement que vous ayez fait ? Quelle entreprise sera, selon vous, le prochain Netflix ou Amazon ?